6 banka hissesi ‘AL’ veriyor

15 / 17

---

İş Bankası: 2010 yılını 2 milyar 982 milyon TL karla kapattı. Bu rakam, 2009 karına oranla yüzde 25.7 artışa karşılık geliyor. Bankanın 2010’un dördüncü çeyreğindeki karı 2009’un aynı dönemine göre yüzde 6 artışla 602 milyon 8 bin TL seviyesinde gerçekleşti. Net faiz geliri yüzde 5.8, net komisyon gelirleri ise yüzde 1.2 azaldı. Diğer faaliyet gelirleri yıllık bazda yüzde 46.2, son çeyrekte ise yüzde 34 artış göstererek 1 milyar 569 bin TL seviyesinde gerçekleşti. Özellikle önceki dönemlerde takibe alınan kredilerdeki tahsilatın artması sonucunda büyüyen diğer faaliyet gelirlerinin net kara olumlu katkısı oldu. 2010’da sorunlu kredilere aktarılan kredilerdeki düşüşün paralelinde karşılık giderlerinin 2009’un aynı dönemine göre yüzde 50 azalması da net kardaki artışı destekledi. 2009’daki yüzde 20.7 ortalama özkaynak karlılığı 2010’da yüzde 19.5’e geriledi. Yüzde 5.4 olan takipteki alacaklar oranı ise yüzde 3.7’ye düştü. İş Bankası, Arap Türk Bankası’ndaki yüzde 20.6 hissesini 85.2 milyon TL bedelle satacağını açıkladı. Bu varlığın defter değeri 49 milyon TL olarak görünüyor. Bu satış sonucu oluşan kar, bankanın 2011 birinci çeyrek gelir tablosuna yansıyacaktır. Alım önerdiğimiz İş Bankası C hisseleri için hedef fiyatımız 6.70 TL. Bu da yüzde 28 yükselme potansiyeli demek. Hissede “endeksin üzerinde getiri” bekliyoruz.